Санкт-Петербургская биржа

Санкт-Петербургская биржа — окно в зарубежные рынки?

В 2016 году я уже публиковал статью о том, как купить иностранные ценные бумаги через Санкт-Петербургскую биржу. Интерес читателей к возможностям выхода на западные рынки в рамках российской юрисдикции держится на высоком уровне. Поэтому сегодня я решил разобрать вопрос более широко и подробно: что это за площадка, как она появилась, какое место занимает в общероссийской системе биржевой торговли, какие интересные инструменты предлагает инвесторам.

История биржи и её специализация

Я веду этот блог уже более 6 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах моих инвестиций. Сейчас публичный инвестпортфель составляет более 1 000 000 рублей.

Специально для читателей я разработал Курс ленивого инвестора, в котором пошагово показал, как наладить порядок в личных финансах и эффективно инвестировать свои сбережения в десятки активов. Рекомендую каждому читателю пройти, как минимум, первую неделю обучения (это бесплатно).

Санкт-Петербургская фондовая биржа (spbexchange.ru) — это одна из первых торговых площадок в России, и вторая по величине и значению фондовая биржа после Московской. Основана в 1997 году и до реорганизации в 2009, называлась Фондовая биржа «Санкт-Петербург». Часто возникает недоразумение: начинающие инвесторы путают 2 известные биржи. Санкт-Петербургская Международная товарно-сырьевая биржа (СПбМТСБ) – крупнейший в России игрок на товарном рынке, специализирующийся на поставочной и фьючерсной торговле сырьем. Фондовая биржа, которую мы сегодня обсуждаем, вопреки названию, физически находится в Москве по адресу Долгоруковская, 38/1 и ориентирована в первую очередь на ценные бумаги крупнейших зарубежных компаний. Биржа входит в группу компаний РТС, которая купила СПб биржу у прежнего собственника в 2009 году.

Маркет-мейкеры (организаторы вывода сделок на зарубежные биржи и поставок ликвидности), с которыми работает биржа:

Три основных направления торговли:

  1. Фондовый рынок. Российские акции и облигации торгуются в рублях, иностранные – в долларах США. Услугу конвертации, по своему внутреннему курсу, предлагает сама биржа.
  2. Срочный рынок – фьючерсы, например, на зерно. Сделки с фьючерсами хеджируют с помощью заключения форвардных контрактов на будущие поставки. В отличие от поставочных контрактов, к торговле фьючерсами допускаются физические лица. По закону они могут делать заявки только через лицензированного посредника – брокера. Торговля срочными контрактами на товарные активы – важное, но не основное направление деятельности биржи.
  3. Аукционная торговля на товарном рынке ведется с/х продукцией, рыбой, металлами, цементом, топливом, газом, лесом и прочими сырьевыми ресурсами. Приоритет в торговле нефтью Urals и нефтепродуктами отдан питерскому конкуренту – Международной товарно-сырьевой бирже, которая изначально специализируется на углеводородном сырье.

Основными бенчмарками на СПб фондовой бирже служат индексы:

  • RDX– индекс 15 наиболее ликвидных глобальных депозитарных расписокЛондонской биржи;
  • MSCIRussia– более широкий, взвешенный по капитализации, индекс, формируемый из цен депозитарных расписок на акции российских компаний на биржахNYSE,LSE, а также Московской.

Таким образом, своего индекса на СПб бирже нет. Однако, при небольших объемах и ограниченном количестве эмитентов, сформировать свой индикатор невозможно.

Клиринг (систему взаимных расчетов), риск-менеджмент и депозитарное обслуживание на бирже обеспечивает уполномоченная компания – гарант осуществления сделок. Так, в случае с Московской биржей это Национальный клиринговый центр (НКЦ), у СПб биржи заключен договор на документарное обеспечение сделок с ценными бумагами с компанией РДЦ, Расчетный депозитарный центр (rdc.spb.ru). При этом у инвестора есть возможность переноса своих документов в любой другой депозитарий, в том числе за пределами России.

Знакомство с самым богатым россиянином: Леонидом Михельсоном

Секреты самого богатого россиянина

Российские эмитенты на СПб бирже изначально были представлены в основном акциями Газпрома. Дело в том, что 20 лет назад биржа задумывалась как «домашняя» площадка для газового гиганта, к покупке акций которого были допущены иностранные инвесторы. До конца 2013 года это был единственный листинг в России для Газпрома, и биржа пользовалась этим монопольным преимуществом. Сейчас список значительно расширен, но в листинг включены далеко не все крупные отечественные компании, даже из числа голубых фишек. Торговые обороты по ним носят, по меркам крупнейших бирж, символический характер. Список инструментов, представленных на бирже сведен в таблицу:

Санкт-Петербургская биржа (SPB) в деталях

Санкт-Петербургская биржа (SPB) — одна из лидеров российской фондовой торговли. Будучи созданной в 1991 году, она изначально ориентировалась на работу с производными финансовыми инструментами и сырьем. Сегодня площадка является монополистом в купле-продаже ряда финансовых инструментов, что, в общем, неудивительно: у ее истоков стоял Владимир Путин.

Историческая справка

Санкт-Петербургская биржа – ровесница города на Неве. В 1703 году Петр I, посетив Амстердам, так воодушевился фондовой торговлей, что велел сделать что-то подобное в столице всея Руси. За два года было построено здание, начались мелкие торги, но до голландских оборотов было далеко. В 1721 году Петр нарекает себя императором и подписывает «Регламент, или Устав Главного магистрата».

По сути это был первый в стране биржевой кодекс, который предписывал создавать во всех городах (…недалеко от ратуши) места, где купец мог общаться «со всем людом, который ему необходим». Правда, реальные объемы продаж пришли спустя полвека, уже при Николае I. Министр финансов Георг Людвиг Канкрин, проводя реформу, кроме бирж узаконил государственные ассигнации и серебро в качестве базовой валюты.

Санкт-Петербургская фондовая биржа

При Канкрине биржи открывались во всех крупных городах империи. Второй стала одесская, третьей — варшавская, четвертой — московская. До революции фондовая торговля в России достигала невиданных размахов, но с приходом большевиков все прекратилось.

Возрождение случилось в 1991 году, когда народные депутаты Ленинграда проголосовали за возрождение городской биржи.

Вначале в Северной Пальмире значилась «Ленинградская товарно-фондовая биржа» и именно ей пришлось стать одним из пионеров торговли в РФ. С первых дней через площадку проходили огромные объемы сырья, продававшегося за СКВ — свободно конвертируемую валюту. В 1994 году на срочном рынке началась торговля фьючерсами, в 1995 году — опционами по американской системе.

Ленинградская товарно-фондовая биржа после возвращения городу на Неве исторического названия была переименована в ЗАО «Биржа «Санкт-Петербург». Спустя несколько лет, в апреле-1997, закрытое акционерное общество сменило имя на «Некоммерческое партнерство «Фондовая биржа «Санкт-Петербург». Спустя еще 12 лет, в 2009, НП стало ОАО «Санкт-Петербургская биржа», а с 2014 года — ПАО, публичным акционерным обществом. Существуют действующие сайты «Биржи «Санкт-Петербург» и «Санкт-Петербургской биржи». Все просто биржа «Санкт-Петербург» — это товарная биржа, у нее есть соответствующая лицензия http://www.spbex.ru/8744. Санкт-Петербургская биржа — фондовая биржа, она является организатором торгов ценными бумагами http://spbexchange.ru/.

В 1997 году на площадке была введена автоматизированная система торгов, куда вскоре перешли все деривативы. А незадолго до государственного дефолта 1998 года бирже был сделан поистине царский подарок: право на торговлю акциями «Газпрома» и статус уполномоченной торговой системы муниципальных краткосрочных облигаций Правительства Санкт-Петербурга.

В 2001 году НП «Фондовая биржа «Санкт-Петербург» выступила соорганизатором «Биржевого рынка акций» — проекта, где Питер выступил торговой площадкой, а Москва клиринговым центром. Учитывая привязку этого проекта к FORTS (Фьючерсы и опционы Российской Торговой Системы), проект получился чрезвычайно успешным и позволил фондовой торговле РФ занят лидирующие позиции в мире.

Как было сказано выше, в 2009 году некоммерческое партнерство акционируется, меняя название на «Санкт-Петербургскую биржу». В 2010 году — проект с московской биржей РТС в части торговли фьючерсными контрактами зерновыми и углеводородами. С 2013 года, в рамках контракта с ОАО «Московская фондовая биржа», Питер принимает у себя все товарные торги, а столичная компания превращается в клиринговый центр.

Читать еще:  Что такое отложенный ордер Sell Stop

Санкт-Петербургская биржа сегодня

В настоящее время на ПАО «Санкт-Петербургская биржа» идет торговля акциями, опционами и сырьем. На первом рынке стоят наиболее ликвидные ценные бумаги, входящие в S&P 500. Среди них Apple, Boeing, Bank of America, Chevrom, eBay, Ford, Google, Netfix и многие другие. Российский сегмент разбит на котировальный (Газпром) и некотировальный список (20 акций).

Время работы

Торги проходят с 10:00 до 23:00 (приём заявок до 22:30 по Москве), что захватывает период максимальной ликвидности на Нью–Йоркской бирже. Все это время ликвидность поддерживают маркет–мейкеры, которые обязаны постоянно показывать заявки на покупку и продажу ценных бумаг.

Максимальная ликвидность по американским акциям приходится на вечернее время, примерно с 15:30 до конца торгов.

Торги иностранными акциями

Торги иностранными ценными бумагами на Санкт-Петербургской бирже начались 28 ноября 2014 года.

Сейчас более 40 брокеров предоставляют клиентам доступ к инвестициям в акции глобальных компаний в более 590 ценных бумаг . Оборот торгов по ним составляет более $30-60 млн. долларов США в день.

На бирже зарегистрировано уже около 50 тысяч торговых счетов. Массовая регистрация началась совсем недавно, в марте 2015 года. До сих пор сделки совершали лишь несколько сотен трейдеров. Рынок изначально был рассчитан на неквалифицированных инвесторов, которые, обладая небольшими суммами, от 5000 до миллиона рублей, желают диверсифицировать свои инвестиции с помощью акций.

На СПБ бирже минимальный лот — одна акция, то есть можно торговать, даже если на счету только $15–20. А комиссия биржи составляет всего 0,01% от суммы сделки.

Основным проектом Санкт-Петербургской биржи является торговля акциями. В пилотном режиме запущена торговля ликвидными акциями российских эмитентов, а в 2014 начались торги акциями зарубежных компаний. До этого в течение 2 лет была проведена большая работа по разъяснению финансовому мегарегулятору привлекательности этого проекта для инвесторов и необходимости изменения законодательства, чтобы сделать торги глобальными акциями на российской бирже возможными и чтобы иностранные эмитенты при этом не получили бы «в подарок» требования российского регулятора по раскрытию информации. В итоге необходимые изменения с подачи Банка России были приняты, торги стартовали в ноябре.

Корпорациям уровня Apple (NASDAQ: AAPL) или Google (NASDAQ: GOOGL) ничего не стоит обращение их акций на СПБ. Обязанность раскрывать информацию об их корпоративных событиях для российских инвесторов лежит на плечах самой биржи. Санкт-Петербургская биржа подписана на рассылку отчетности иностранных компаний, информационные агентства присылают ее на английском языке, здесь осуществляется перевод на русский язык и публикация на официальном сайте. Там же публикуются сообщения о выплате дивидендов и других корпоративных событиях.

На бирже представлены акции мировых гигантов:

AA Alcoa Inc
AAPL Apple Inc.
ABBV AbbVie Inc.
AMZN Amazon.com, Inc.
BA THE BOEING COMPANY
BABA Alibaba Group Holding Limited
BAC Bank of America Corporation
BIDU Baidu, Inc.
CAT Caterpillar Inc.
CBS CBS Corporation
CHK Chesapeake Energy Corporation
CME CME GROUP INC.
CSCO Cisco Systems, Inc.
CVX Chevron Corporation
DAL Delta Air Lines, Inc.
DD E. I. DU PONT DE NEMOURS AND COMPANY
DIS The Walt Disney Company
DOW The Dow Chemical Company
EBAY eBay Inc.
ETFC E*TRADE Financial Corporation
EXC Exelon Corporation
F Ford Motor Company
FB Facebook, Inc.
FSLR First Solar, Inc.
GE General Electric Company
GILD GILEAD SCIENCES, INC.
IBM INTERNATIONAL BUSINESS MACHINES CORPORATION
INTC Intel Corporation
JNJ Johnson & Johnson
KO THE COCA-COLA COMPANY
MCD Mc’DONALDS CORPORATION
MET MetLife, Inc.
MS Morgan Stanley
MSFT Microsoft Corporation
MU Micron Technology, Inc.
NEM NEWMONT MINING CORPORATION
NFLX Netflix, Inc.
NRG NRG Energy, Inc.
PFE Pfizer Inc.
PG The Procter & Gamble Company
PM Philip Morris International Inc.
PYPL PayPal Holdings, Inc.
QCOM QUALCOMM Incorporated
SBUX Starbucks Corporation
T AT&T INC.
TIF Tiffany & Co.
TSLA Tesla Motors, Inc.
V Visa Inc.
VLO Valero Energy Corporation
VZ Verizon Communications Inc.
WMT Wal-Mart Stores, Inc.
XOM Exxon Mobil Corporation
YHOO Yahoo! Inc.

Акции российских компаний на Санкт-Петербургской бирже

На Санкт-Петербургской бирже проводится торговля наиболее ликвидными акциями компаний, которые составляют основу российского фондового рынка. Для организации торговли акциями на СПб реализована новая модель рынка, которая способствует созданию дополнительной ликвидности для институциональных инвесторов и частных лиц на российском рынке. Дополнительная ликвидность появляется за счет выставления на рынок маркет- мейкерами своих заявок. Новизна рыночной модели заключается в том, что высокочастотные трейдеры могут выступать исключительно в роли маркет-мейкеров, пополняя биржевой «стакан» объемами. При такой структуре ведения торгов они вынуждены воздавать ликвидность.

Все ценные бумаги, которые предлагаются на бирже Санкт-Петербурга, делятся на две основные категории –

К первой группе относятся акции Газпрома.

В некотировальный список входят: «Сбербанк России», «Нефтяная компания «ЛУКОЙЛ», «Транснефть», «Ростелеком», «Магнитогорский металлургический комбинат», «АК БАРС – Инвестиции» и мн. др.

Листинг ценных бумаг

Система листинга включает списки первого и второго уровня (котировальные), и некотировальный. Требования стандартны: экономическая состоятельность предприятия, наличие аудита, юридическая чистота и прочее. Для попадания в список первого уровня по акциям эмитенту необходим срок существования не менее трех лет, для второго уровня — не менее одного года.

Допуск ценных бумаг к организованным торгам осуществляется путем листинга ценных бумаг. Для повышения уровня безопасности инвесторов, требования листинга отображают законодательную базу РФ.

Ценные бумаги иностранных эмитентов могут быть включены в список при выполнении условий:

  • полное соответствие требованиям п.1 и п.2 ст. 51.1. Федерального закона «О рынке ценных бумаг»;
  • принятия эмитентом обязательств о предоставлении информации, с целью раскрытия, согласно законодательной базы РФ;
  • принятия на себя эмитентом иностранных депозитарных расписок;
  • принятия эмитентом обязанности раскрывать информацию об иностранных депозитарных расписках;

Исключение составляют ценные бумаги, в отношении которых законодательной базой РФ или иностранным правом установлены ограничения по предложению ограниченному кругу лиц.

Ценные бумаги российских эмитентов могут быть включены в список при выполнении условий:

  • полного соответствия законодательству РФ;
  • регистрации проспекта ценных бумаг;
  • принятия эмитентом обязательств о предоставлении информации, с целью раскрытия, согласно законодательной базы РФ;
  • принятия на себя эмитентом российских депозитарных расписок;

Исключение составляют государственные и муниципальные ценные бумаги, которые не предлагаются неограниченному кругу лиц.

Капитализация для обыкновенных акций должна составлять не менее 3 млрд. руб. при фри-флоте 10%. Если она превышает 60 млрд. руб., фри-флот рассчитывается по формуле FF = (0,25789 — 0,00263 * Кап) * 100%, где «кап» означает размер рыночной капитализации. Когда речь идет о привилегированных ценных бумагах, она должна превышать 1 млрд. руб. с фри-флотом более 50%.

Вывод в листинг облигаций предполагает не менее 2 млрд. руб. (I список) или 10 млн. руб. (II список). Срок существования эмитента и предоставление финансовой информации — за три и один год, соответственно. Государственные долговые бумаги с государственной гарантией требуют только капитализации (см. выше) и начальной стоимости бумаги в 50 тыс. руб. в обоих случаях.

Преимуществом площадки является присутствие муниципальных облигаций, эмитентов-концессионеров, долговых расписок с ипотечным покрытием и инвестпаев ПИФов.

Также представлены ипотечные сертификаты участия, гособлигации других государств и международных финансовых организаций, что делает Санкт-Петербургскую биржу едва ли не монополистом в торговле долговыми бумагами.

Ценовая политика ПАО «Санкт-Петербургская биржа» в плане участия вызывает удивление даже у опытных трейдеров — сегодня это одна из самых выгодных площадок в мире. Иностранный эмитент, выводя акции, платит максимум 1.5 млн. руб. (порядка 20 тыс. долл. США). Плата за размещение облигаций — 300 тыс. руб., плата за поддержание ценных бумаг в списке — 30 тыс. руб.

Интересная вещь. На ПАО «Санкт-Петербургская биржа» существует институт маркет-мейкеров. Фондовый рублевый рынок представлен восемью компаниями, работающими с 20 акциями, долларовый рынок — девятью компаниями и 54 акциями, на рынке ПФИ действующих договоров нет.

Читать еще:  Типы психологического темперамента человека и их характеристика

Вместо заключения

ПАО «Санкт-Петербургская биржа» — мощный игрок в мире фондовой торговли. Способность сочетать в себе универсальную площадку по торговле акциями, деривативами и сырьем ведет к дальнейшему росту популярности. Присутствие крупных игроков — Лукойла, Газпрома, МТС и возможности торговли акциями из S&P 500 выгодно отличают площадку на фоне конкурентов.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

  • Рассказать миру:

Комментарии

Здравствуйте. Обзорная статья информативная. Но было бы замечательно увидеть дату опубликования обзора, трудно оценить актуальность информации, а также актуальность ряда показателей.

ПАО Санкт-Петербургская биржа: обзор площадки + как здесь торговать

Приветствую уважаемых любителей финансовых рынков. Сделки, биржевая торговля, деньги, акции — все это происходит на конкретных площадках. И знание особенностей таких заведений — краеугольный камень успешной торговли. Пришла пора рассказать о не самой известной российской фондовой площадке с названием Санкт-Петербургская биржа. Торговать и получать прибыль здесь имеет право любой желающий, и вы тоже.

Основные показатели торговой площадки публичное акционерное общество «Санкт-Петербургская Биржа».

Некоммерческое партнерство развития финансового рынка — РТС

Кенсипорт Инвестментс Лимитед

ПАО«КЦ МФБ», ПАО «Клиринговый центр МФБ»

Публичное акционерное общество «Бест Эффортс Банк»

С 10-00 до 19-00 основная торговая сессия

С 19-00 до 00-00 дополнительная сессия

История Санкт-Петербургской биржи

Как и все западные новшества, первая биржа в Петербурге и в России появилась благодаря стараниям императора Петра. Первые торговые сделки прошли в 1705 г., а вот устав для всех российских заведений такого рода был подписан и опубликован только в 1721 г.

Понятно, что большевики эту капиталистическую забаву мигом прикрыли. После распада СССР в 1991 году городская биржа, тогда еще ленинградская, была возрождена. Называлась площадка «Ленинградская товарно-фондовая биржа». Она продавала сырье за валюту. Но уже через три года становится еще и фьючерсной, на следующий год —опционной.

Ленинград назвали в Санкт-Петербургом, а биржа превратилась в ЗАО «Биржа «Санкт-Петербург».

Закрытое общество в 1997 г. передало права некоммерческому партнерству, и с тех пор фондовая площадка носит нынешнее название.

2014 год ознаменовался сменой акционерной формы — организация стала ПАО (публичным акционерным обществом). Для брокеров и других участников — это, прежде всего, вылилось в большую прозрачность экономической деятельности и показателей биржи Санкт-Петербурга, что сделало ее более привлекательной для инвесторов.

Рынки, представленные на бирже

Основной торговой площадкой является фондовая секция, где продаются акции ведущих зарубежных компаний, а также некоторых российских.

Одной из особенностей биржи Санкт-Петербурга является товарно-сырьевая направленность. Именно здесь сосредоточена биржевая торговля ГСМ и продуктами.

Топливная часть представлена бензином и иными продуктами переработки нефти, продуктовая — пшеницей, кукурузой и соей. Кроме того, на Петербургской площадке торгуются фьючерсы на хлопок.

Торги иностранными акциями

Для возможности торговать акциями зарубежных компаний были приняты изменения в законодательстве Российской Федерации. Биржа (и Санкт-Петербургская в том числе) берет на себя обязательства доводить до инвесторов все сведения, касающиеся компаний, чьи акции обращаются на торговой площадке. Для этого организована подписка на корпоративные новости и отчеты, переводимые на русский язык. Вся информация находится в публичном доступе на сайте: любой желающий может с ней познакомиться.

Торги российскими акциями

В качестве первой ценной бумаги российского эмитента на Санкт-Петербургской бирже выставлены для продажи и покупки акции Газпрома. Они представляют в единственном числе компании, входящие в котировальный список.

Все остальные бумаги российских эмитентов составляют некотировальный список. Это Сбербанк, Лукойл, Транснефть и другие крупные компании.

Как проходят торги

Торговля на Санкт-Петербургской площадке не отличается от других фондовых торгов.

Брокеры выставляют ордера, где указывают наименование ценной бумаги, их количество, цену и что они хотят сделать — продать либо купить. В зависимости от того, кого на рынке больше, желающих продать или купить, бумаги могут падать или расти в цене.

Участниками торгов на питерской бирже могут быть организации, предоставившие пакет документов. Все официальные бумаги должны соответствовать требованиям законодательства в области финансов и торговли на биржевых площадках.

В списке присутствуют крупнейшие компании:

Таким компаниям можно смело доверять свои деньги.

Особенности торговли

Биржа Петербурга изначально рассчитывала на приход индивидуальных инвесторов и частных лиц. Для этого все лоты состоят из одной акции. Можно начинать торговлю с минимумом средств. На депозите достаточно иметь от 5 до 10 тысяч рублей и получить доступ к торговому терминалу.

Расчет на то, что частные лица попробуют биржевую торговлю на вкус и захотят внести побольше денег. Низкая комиссия самой Санкт-Петербургской биржи создает возможности для частых сделок при небольшой марже.

Основная особенность Петербургской биржи — здесь задействован институт маркет-мейкеров. По-другому — уполномоченных брокеров. Эти посредники обязаны создавать ликвидность на рынке, выставляя ордера на покупку или продажу, если нет предложения от других инвесторов или спекулянтов. Таким образом, любой торгующий на Санкт-Петербургской площадке может быть уверен, что его заявка будет удовлетворена по рыночной цене.

Дивиденды и налогообложение иностранных акций

Налогообложение прибыли от продажи и покупки иностранных акций на российских торговых площадках соответствует российскому законодательству и составляет 13%.

Инвестору или спекулянту не стоит заботиться о выплате налогов. Все брокеры являются налоговыми агентами: сами высчитывают сумму выплат и снимают необходимые средства со счета, рассчитываясь с налоговой инспекцией.

Из-за специфики механизма торговли иностранными бумагами дивиденды по американским акциям на Санкт-Петербургской бирже облагаются налогом как для резидентов США — 30%.

График работы

Расписание следующее: с 10 до 19 часов в будние дни . Для торговли, совпадающей с американскими площадками, существует дополнительная сессия с 19 часов до 1-45 следующего дня.

Рабочие дни и длительность сессии

Режим торгов состоит из нескольких сессий. Период без дополнительной ликвидности длится 5 часов 30 минут до 15-30. Затем до 19 часов московского времени идет основная торговая сессия Санкт-Петербургской биржи с дополнительной ликвидностью.

После окончания торговой сессии открывается дополнительная, которая длится 5 часов 45 минут.

Работа в выходные и праздничные дни

В эти дни торговля на Санкт-Петербургской площадке не проводится.

Как разместиться на бирже

Для этого нужно пройти систему листинга на фондовой площадке. Причем неважно, насколько именитая компания, на каких площадках продает свои бумаги, если хотят торговать в Питере, то и процедуры нужно проходить именно здесь.

Листинг ценных бумаг

Требования для процедуры прохождения листинга просты:

  1. Юридическая чистота основополагающих документов и повседневной деятельности компании.
  2. Постоянное проведение независимого аудита.
  3. Устойчивое экономическое положение.

При соответствии всем требованиям компания может пройти листинг, быть включенной в котировальный либо некотировальный списки.

Попав в листинг Санкт-Петербургской площадки, компания соглашается:

  1. Соответствовать требованиям закона РФ «О рынке ценных бумаг».
  2. Иметь зарегистрированный проспект ценных бумаг.
  3. Предоставлять информацию на основании законодательства России.

Плюсы и минусы Санкт-Петербургской биржи

Еще один минус Санкт-Петербургской биржи — повышенный налог на дивиденды (30% вместо 10%).

Как получить доступ к торговле

Инвесторам и спекулянтам, чтобы иметь возможность торговать, нужно заключить договор с уполномоченным брокером. Список таких посредников есть на сайте Санкт-Петербургской биржи, где можно выбрать нужного партнера.

Брокеры предоставляют торговый терминал, через который можно следить за колебанием курса на Санкт-Петербургской бирже, выставлять заявки, следить за важными новостями, ходом торгов и своим счетом в режиме реального времени. Каждому клиенту присваивается номер торгового счета, распоряжаться которым, кроме него, никто не может.

Для терминала нужен уникальный логин и пароль. Внеся деньги на счет брокера, получив торговый счет и войдя в программу, можно совершать действия на рынке ценных бумаг. Единственное, что нужно определить, на каком сегменте будете торговать: фондовом или срочном. Для каждого из них нужен свой отдельный счет.

Лучшие брокеры для покупки и инвестиций в акции

Чем выше рейтинг надежности и дольше срок деятельности — тем лучше компания. Я рекомендую для работы с этих брокеров:

Читать еще:  Своя маршрутка, или Маршрутное такси как бизнес

Санкт-Петербургская биржа: СПБ, товарно-сырьевая, Спимекс (Spimex), СПМТСБ

Санкт-Петербургская биржа занимает лидирующую позицию на российском фондовом рынке. Первоначально ее деятельность была связана с сырьем и финансовыми инструментами. Сейчас торговая площадка представляет собой монополию в купле-продаже акций.

Историческая справка

Санкт-Петербургская валютная биржа является ровесницей северной столицы России. В 1703 г. Петр Великий посетил Амстердам. Там его сильно заинтересовала фондовая торговля . Император захотел создать нечто подобное на своей родине. Через 2 года было построено здание для проведения торгов. Однако голландские обороты являлись пока недосягаемой высотой.

В 1721 г. Петр Первый утверждает специальный регламент . Он стал первым биржевым индексом , приписывавшим создавать в городах места для хода торгов. Объемы продаж возросли только при Николае Первом. Была проведена экономическая реформа. Узаконили биржи и ассигнации , а национальной валютой стало серебро.

Торговые площадки появились во многих городах. До начала революции их деятельность стала широкомасштабной. Приход большевиков к власти положил ей конец. Возрождение произошло в 1991 г., когда депутаты отдали за нее свои голоса.

В Санкт-Петербурге появилась Ленинградская товарно-фондовая биржа . Она оказалась первопроходцем торговли в России. Через площадку шли большие объемы сырья. Оно продавалось за СКВ. В 1994 г. на фондовом рынке стали торговать фьючерсами. Через год появились опционы, сделки с которыми осуществлялись по американскому стандарту.

Когда Санкт-Петербургу вернули историческое название, Ленинградскую товарно-фондовую биржу переименовали. Она превратилась в ЗАО «Биржа «Санкт-Петербург» , а в 1997 г. — в «Фондовую биржу «Санкт-Петербург». Она являлась некоммерческим партнерством. В 2009 г. площадка стала ОАО, а через 5 лет — ПАО.

В 1997 г. на площадке ввели новую систему торгов , являющуюся автоматизированной. Позже появились деривативы . Накануне дефолта в 1998 г. бирже разрешили торговать акциями Газпрома. Площадка получила право продавать краткосрочные облигации.

Санкт-Петербургская валютная биржа стала соучредителем специального проекта. Он носил название «Биржевой рынок акций» . Город на Неве стал площадкой, а Москва — центром клиринга. Из-за привязки проекта к FORTS он оказался популярным. Фондовая торговля РФ заняла лидирующее место на мировом рынке.

В 2010 г. появился совместный проект со столичной биржей РТС . Он заключался в торговле фьючерсами на зерновые культуры и углеводороды.

Биржа сегодня

Начинающие трейдеры нередко путают рассматриваемую биржу с СПбМТСБ. АО «Биржа «Санкт-Петербург» специализируется на поставочной торговле сырьем и фьючерсами . Она является крупнейшим игроком товарного рынка, а находится в северной столице. Биржу часто называют «Спимекс». Ее главный сайт в интернете — spimex.com.

Санкт-Петербургская валютная биржа располагается в Москве , несмотря на название. Ее физический адрес — ул. Долгоруковская, 38/1 . Основным направлением площадки являются сделки с бумагами.

Сейчас ПАО «Санкт-Петербургская биржа» занимается торговлей акциями и сырьем . Дополнительно на ней продаются опционы. Наиболее ликвидными считаются eBay, Apple, Google, Netflix и др. В российском сегменте на первом месте находятся акции Газпрома как самые котирующиеся. Кроме них, есть 20 ценных бумаг других компаний.

Биржевые индексы СПВБ — RDX. Капитал площадки составляет 452 688 950 руб. Официальный сайт биржи — spbexchange.ru.

Как работает биржа

Торговые сессии проходят с 10.00 до 23.00 по Московскому времени , но заявки принимаются до 22.30. Такой промежуток охватывает время наибольшей ликвидности на бирже Нью-Йорка. За окупаемостью непрерывно следят маркет-мейкеры . Они показывают заявки на куплю-продажу акций. Наибольшая ликвидность американских акций приходится на период с 15.30 до 23.00.

Конкурентные преимущества и недостатки СПб биржи

АО «Биржа «Санкт-Петербург» обладает множеством достоинств, если сравнивать ее с другими подобными площадками.

К ним относятся:

  • наибольшая окупаемость американских акций ;
  • диверсификация вложений в валюте, из-за чего риски инвесторов сильно снижаются;
  • экономические отрасли, ценные бумаги, которых нет в РФ ;
  • осуществление деятельности согласно российскому законодательству ;
  • начальным лотом является 1 акция, стоящая от 5 долларов и выше;
  • доступность для новичков в инвестировании;
  • привычные правила торговли и терминалы ;
  • разница с зарубежными площадками и брокерами: русский язык, приемлемые комиссии и брокер, выступающий налоговым агентом;
  • идентичная тарификация российских и иностранных бумаг.

Дополнительным плюсом ПАО «Санкт-Петербургской биржи» является приобретение американских акций . Такое осуществляется в рамках ИИС. Можно рассчитывать на налоговый вычет, т.к. российские законы не запрещают заводить зарубежные бумаги.

Петербургская биржа имеет ряд минусов, о которых нужно помнить.

Их всего несколько:

  1. Незначительные обороты торговли. Сравнительно небольшие комиссии будут у ведущих брокеров. Для маленьких финансовых компаний такой подход является убыточным.
  2. Налог на прибыль от акций американских фирм. Он достигает 30% от всей суммы. Налог взимается из-за особенностей законодательства США. Однако в такой ситуации есть один плюс: необходимость подавать декларацию отсутствует из-за автоматического удержания налога.
  3. На площадке нет европейских и азиатских ценных бумаг , но спрос на них есть. Представители Санкт-Петербургской валютной биржи обещали дополнить ими листинг, но пока этого не произошло.
  4. Дополнительные риски , т.к. счета российских брокеров не страхуют.

Отсутствие биржевого инвестиционного фонда также относится к недостаткам СПВБ. Если верить пресс-релизам, недочет планируют устранить. Над задачей трудятся брокеры и маркет-мейкеры АО «Биржа «Санкт-Петербург». Они разрабатывают различные варианты.

До сентября 2017 г. режим обработки заявок не совпадал с американским временем. Теперь срок исполнения сократился, благодаря чему площадка перестала уступать конкурентам.

Листинг ценных бумаг

Система листинга акций состоит из 2 уровней: первого и второго. Иначе их именуют котировальным и некотировальным.

Предъявляемые требования являются стандартными:

  • состоятельность предприятия;
  • присутствие аудита;
  • срок существования;
  • законность деятельности и др.

Отдельного внимания заслуживает длительность существования . Чтобы оказаться в первом списке, эмитенту должно быть от 3 лет. Для второго достаточного 1 года. Допуск бумаг к торгам производится благодаря листингу . Чтобы снизить риски инвесторов, его правила обуславливаются действующим законодательством РФ.

Торги иностранными акциями

Зарубежные акции появились на Санкт-Петербургской бирже в 2014 г. Более 40 брокеров делают доступными инвестиции в бумаги крупных компаний. Ежедневный оборот колеблется от 30 до 60 млн долларов.

На площадке зарегистрировано 50 000 счетов , но большая часть была создана в марте 2014 г. Ранее сделки заключали только несколько сотен инвесторов. Сначала рынок ориентировался на неопытных трейдеров, располагающих относительно маленькими суммами.

На площадке можно купить акции крупнейших корпораций: Google, Apple, eBay, Netflix и др. Мировым гигантам ничего не стоит обращение бумаг на площадке. В обязанности биржи SPB входит предоставление информации о важных событиях для трейдеров. Торговая площадка имеет подписку на отчетности зарубежных фирм . Информационные агентства отправляют сведения на английском. После перевода их публикуют на главном сайте.

Акции российских компаний

На бирже SPB торгуют самыми ликвидными акциями фирм , ставшими основой фондового рынка страны. Для организации сделок была внедрена новейшая модель, способствующая возникновению дополнительной ликвидности. Возможность представляет интерес для юридических и физических лиц . Она появляется путем выставления заявок на фондовом рынке.

Уникальность модели состоит в том, что высокочастотные трейдеры выполняют только функции маркет-мейкеров. Таким образом они увеличивают объемы биржи. Структура торговых сессий повышает ликвидность . В котировальном списке площадки есть ценные бумаги Газпрома. В некотировальном присутствуют акции Сбербанка, Лукойла, Ростелекома и др.

Налогообложение производится в рублях даже в случаях с долларовыми торгами. Если при них убыток, заплатить налог все-таки придется. Например, инвестор приобрел акцию Apple за 200 долларов. Последний стоил 66 руб, но ценная бумага начала дешеветь. Инвестор продал ее за 190 руб., а потерял 10 долларов. Из-за изменения курса прибыль составила 300 руб. Нужно отдавать налог.

Случаются обратные ситуации, когда платить не понадобится . Доход был бы в долларах, а убыток — в рублях. Как и на Московской площадке, на Петербургской налоговым агентом выступает брокер. Он вычисляет налог с прибыли и перечисляет его в налоговую.

Вместо заключения

ПАО «Санкт-Петербургская биржа» является мощным игроком на мировом фондовом рынке. Торговая площадка отличается универсальностью. На ней совершаются сделки, связанные с куплей-продажей сырья, акций и деривативов.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector